Previsioni al 2035 per il mercato dei moduli fotovoltaici a terra: la domanda su scala industriale sostiene la crescita – Notizie e Statistiche

Sintesi

Secondo l’ultimo rapporto IndexBox sul mercato globale dei moduli fotovoltaici a terra, il mercato entra nel 2026 con fondamentali della domanda più solidi, un comportamento di approvvigionamento più disciplinato e un’architettura dell’offerta maggiormente diversificata a livello regionale.

Il mercato globale dei moduli fotovoltaici a terra è essenzialmente un proxy dello sviluppo dei progetti solari su scala industriale, con la domanda determinata dal calcolo del costo livellato dell’energia (LCOE) da parte degli sviluppatori e dei finanziatori. Mentre il mondo accelera verso la decarbonizzazione, i moduli fotovoltaici a terra stanno diventando la spina dorsale delle nuove aggiunte di capacità rinnovabile. Il mercato è caratterizzato da rapidi cambiamenti tecnologici, dalla competizione sul puro costo per watt all’ottimizzazione della resa energetica complessiva, dove architetture cellulari avanzate come TOPCon e HJT, insieme alla bifaccialità, offrono vantaggi tangibili in termini di LCOE.

Tuttavia, la catena di fornitura globalizzata rimane strutturalmente vulnerabile a strozzature concentrate negli input critici a monte, in particolare il polisilicio ad alta purezza e il vetro solare specializzato, creando una periodica volatilità dei prezzi. L’approvvigionamento è sempre più polarizzato: i grandi sviluppatori e gli EPC stipulano accordi quadro diretti multi-GW con i leader integrati, mentre i distributori regionali e gli EPC più piccoli si affidano a un livello frammentato di produttori di volume. La scelta del modulo non è più un semplice acquisto di commodity, ma una decisione di bancabilità a 25-30 anni, in cui la solidità finanziaria del produttore, le garanzie sul tasso di degrado e l’affidabilità del prodotto sostengono il finanziamento del progetto.

La domanda geografica è fortemente guidata dalle politiche e dalle aste, ma la maturità sta spostando la domanda verso progetti merchant e basati su PPA aziendali in alcune regioni. I requisiti di contenuto locale e i dazi all’importazione stanno ridisegnando l’impronta produttiva globale. Il panorama competitivo si sta consolidando attorno ad archetipi cella-modulo-sistema verticalmente integrati e ad alta intensità di capitale, mentre gli innovatori di nicchia competono su parametri di prestazione specifici. Le considerazioni di fine vita e gli obblighi di riciclo stanno emergendo come futuri fattori di conformità e di costo.

Questo rapporto fornisce un’analisi completa del mercato dal 2026 al 2035, coprendo i fattori trainanti della domanda, i vincoli, la segmentazione, le prospettive regionali e le dinamiche competitive.

Lo scenario di base per il mercato globale dei moduli fotovoltaici a terra dal 2026 al 2035 prevede una crescita robusta, guidata dall’imperativo di decarbonizzare i sistemi elettrici e dal miglioramento dell’economicità del solare su scala industriale. Si prevede che il mercato si espanda a un tasso di crescita annuo composto (CAGR) dell’8,2% nel periodo di previsione, raggiungendo un indice di mercato di 220 entro il 2035 (2025=100). Questa crescita sarà sostenuta da continue riduzioni dei costi, progressi tecnologici e politiche di sostegno nelle regioni chiave. Tuttavia, le prospettive non sono prive di sfide. I vincoli della catena di fornitura, in particolare per il polisilicio e il vetro solare, potrebbero portare a volatilità dei prezzi e a rallentamenti temporanei.

Si prevede che le barriere commerciali e i requisiti di contenuto locale ridisegneranno l’impronta produttiva globale, aumentando potenzialmente i costi in alcuni mercati. Il passaggio verso moduli ad alta efficienza, come TOPCon e HJT, accelererà, spinto dalla necessità di massimizzare la resa energetica per ettaro e ridurre i costi dei sistemi di bilanciamento. I moduli bifacciali guadagneranno quote significative, soprattutto nelle regioni con elevata albedo. L’integrazione del solare con l’accumulo di energia diventerà sempre più comune, rafforzando la proposta di valore del fotovoltaico a terra.

La domanda rimarrà concentrata nell’Asia-Pacifico, ma la crescita in Nord America, Europa, America Latina e Medio Oriente e Africa sarà notevole, sostenuta dagli obiettivi sulle energie rinnovabili e dal calo dei prezzi delle aste. Il panorama competitivo continuerà a consolidarsi, con i produttori verticalmente integrati a dominare, mentre gli operatori regionali emergeranno per soddisfare i requisiti di contenuto locale. Nel complesso, il mercato presenta opportunità sostanziali per gli stakeholder lungo tutta la catena del valore, ma il successo richiederà di navigare in un ambiente normativo e tecnologico complesso.

Fattori trainanti e vincoli della domanda

Principali fattori trainanti della domanda

• Rapido calo dell’LCOE per il solare su scala industriale, che lo rende competitivo in termini di costo rispetto ai combustibili fossili in molte regioni.
• Politiche governative e obiettivi sulle energie rinnovabili, come aste e incentivi fiscali, che guidano lo sviluppo.
• Progressi tecnologici nelle architetture cellulari (TOPCon, HJT) e nella bifaccialità, che migliorano la resa energetica e riducono l’LCOE.
• Impegni di decarbonizzazione aziendale e contratti di acquisto di energia (PPA) che aumentano la domanda di solare su scala industriale.
• Integrazione con sistemi di accumulo di energia che migliora la stabilità della rete e la dispacciabilità, aumentando la redditività dei progetti.
• Calo dei costi delle batterie e progetti di sistemi ibridi che abilitano progetti solare più accumulo.

Potenziali vincoli alla crescita

• Strozzature della catena di fornitura per polisilicio e vetro solare che causano volatilità dei prezzi e ritardi nelle consegne.
• Barriere commerciali e dazi all’importazione che perturbano le catene di fornitura globali e aumentano i costi.
• Disponibilità di terreni e sfide autorizzative in alcune regioni che rallentano lo sviluppo dei progetti.
• Ritardi nell’interconnessione alla rete e rischi di curtailment nelle aree ad alta penetrazione.
• Vincoli finanziari e tassi di interesse elevati che incidono sul finanziamento dei progetti, soprattutto nei mercati emergenti.

Struttura della domanda per settore di utilizzo finale

Centrali su scala industriale (quota stimata: 65%)

Le centrali su scala industriale rappresentano il più grande settore di utilizzo finale per i moduli fotovoltaici a terra, con circa il 65% della domanda globale. Questo segmento è guidato dalla necessità di una generazione di energia rinnovabile su larga scala ed economicamente vantaggiosa per raggiungere gli obiettivi di decarbonizzazione e sostituire la capacità a combustibili fossili in dismissione. Gli sviluppatori e le utility acquistano sempre più moduli attraverso accordi quadro multi-GW, preferendo moduli bifacciali ad alta efficienza per massimizzare la resa energetica e minimizzare l’uso del suolo. La tendenza verso progetti di dimensioni maggiori ed economie di scala riduce i costi unitari, rendendo il solare competitivo rispetto alla generazione convenzionale.

I principali indicatori dal lato della domanda includono i volumi delle aste, i prezzi dei PPA e le code di interconnessione alla rete. Fino al 2035, questo segmento continuerà a dominare, ma la sua quota potrebbe diminuire leggermente con la crescita della generazione distribuita. Tuttavia, i progetti su scala industriale rimarranno il principale motore della domanda di moduli, soprattutto in Asia-Pacifico, Nord America e Medio Oriente. L’integrazione dell’accumulo sta diventando una caratteristica standard, migliorando la dispacciabilità e il valore del progetto. Tra le principali aziende coinvolte figurano JinkoSolar, LONGi, Trina Solar e First Solar. Tendenza attuale: in crescita.

Principali tendenze: passaggio a moduli bifacciali per una maggiore resa energetica, aumento delle dimensioni dei progetti e accordi quadro multi-GW, integrazione con l’accumulo di energia per la dispacciabilità, adozione di inseguitori solari per ottimizzare le prestazioni e requisiti di contenuto locale che guidano la produzione regionale.

Partecipanti rappresentativi: JinkoSolar, LONGi Green Energy, Trina Solar, Canadian Solar e First Solar.

Commerciale e industriale (C&I) (quota stimata: 15%)

Il settore commerciale e industriale (C&I) rappresenta circa il 15% della domanda di moduli fotovoltaici a terra. Questo segmento comprende grandi coperture commerciali e sistemi a terra per fabbriche, magazzini e campus aziendali. La domanda è guidata dagli obiettivi di sostenibilità aziendale, dall’aumento dei prezzi dell’elettricità e dal desiderio di indipendenza energetica. I progetti C&I sono in genere più piccoli di quelli su scala industriale, ma offrono margini più elevati per installatori e sviluppatori. La tendenza è verso installazioni dietro il contatore, spesso combinate con l’accumulo per gestire la domanda di picco e ridurre gli oneri di domanda. I principali indicatori della domanda includono i PPA aziendali, le politiche di net metering e le tariffe elettriche commerciali.

Fino al 2035, si prevede che questo segmento cresca costantemente, in particolare in Nord America e in Europa, man mano che le aziende cercano di decarbonizzare le proprie attività. Tuttavia, le complessità di finanziamento e autorizzazione possono rallentare l’adozione. Tra le principali aziende che servono questo segmento figurano SunPower, REC Group e Hanwha Q Cells, insieme agli EPC regionali. Tendenza attuale: in crescita.

Principali tendenze: installazioni dietro il contatore con accumulo, PPA aziendali e obiettivi di sostenibilità, innovazioni di finanziamento come i contratti di acquisto di energia, design di sistemi modulari e scalabili e attenzione ai moduli ad alta efficienza per spazi limitati.

Partecipanti rappresentativi: SunPower, REC Group, Hanwha Q Cells, Canadian Solar e Trina Solar.

Progetti governativi e municipali (quota stimata: 10%)

I progetti governativi e municipali rappresentano circa il 10% della domanda di moduli fotovoltaici a terra. Questo settore comprende utility pubbliche, edifici governativi, scuole e progetti solari comunitari. La domanda è guidata da mandati di politica pubblica, standard di portafoglio rinnovabile e dal desiderio di ridurre i costi operativi per gli enti pubblici. Questi progetti spesso privilegiano il contenuto locale e possono avere requisiti di approvvigionamento specifici. La tendenza è verso programmi solari comunitari che consentono a più sottoscrittori di beneficiare di un singolo impianto solare. I principali indicatori della domanda includono i bilanci governativi, i mandati sulle energie rinnovabili e la legislazione sul solare comunitario.

Fino al 2035, si prevede che questo segmento rimanga stabile, con la crescita del solare comunitario che compensa il rallentamento degli acquisti diretti da parte dei governi. Tra le principali aziende coinvolte figurano First Solar, Canadian Solar e vari sviluppatori regionali. Tendenza attuale: stabile.

Principali tendenze: programmi solari comunitari che ampliano l’accesso, requisiti di contenuto locale e produzione nazionale, partenariati pubblico-privati per il finanziamento, attenzione alla resilienza e all’alimentazione di riserva e integrazione con le microreti.

Partecipanti rappresentativi: First Solar, Canadian Solar, JinkoSolar, LONGi Green Energy e Trina Solar.

Sistemi residenziali a terra (quota stimata: 5%)

I sistemi residenziali a terra rappresentano circa il 5% del mercato. Questa nicchia comprende abitazioni rurali, aziende agricole e case fuori rete dove il solare su tetto non è praticabile. La domanda è guidata dalla necessità di indipendenza energetica, dall’elettrificazione rurale e dal calo del costo del solare. Questi sistemi sono in genere di piccola scala, ma possono essere significativi nelle aree remote. La tendenza è verso sistemi ibridi con accumulo a batteria per l’alimentazione continua. I principali indicatori della domanda includono i programmi di elettrificazione rurale, gli incentivi per il fuori rete e i prezzi dell’elettricità residenziale. Fino al 2035, si prevede che questo segmento cresca modestamente, in particolare nelle regioni in via di sviluppo e nelle aree remote.

Tra le principali aziende che servono questo segmento figurano installatori e fornitori regionali come Risen Energy e Astronergy. Tendenza attuale: in crescita.

Principali tendenze: applicazioni fuori rete e di elettrificazione rurale, sistemi ibridi con accumulo a batteria, tendenze fai-da-te e autoinstallazione, sussidi governativi per il solare rurale e soluzioni a terra modulari e portatili.

Partecipanti rappresentativi: Risen Energy, Astronergy, Canadian Solar, JinkoSolar e Trina Solar.

Altro (inclusi agricolo e specialistico) (quota stimata: 5%)

Altre applicazioni, tra cui il solare agricolo (agrivoltaico) e le installazioni specialistiche, costituiscono circa il 5% del mercato. Questo segmento è emergente e comprende sistemi a uso duale in cui i pannelli solari sono montati sopra colture o terreni da pascolo, fornendo ombra e generando elettricità. La domanda è guidata dalla necessità di ottimizzare l’uso del suolo, dalle sovvenzioni pubbliche alla ricerca e dal potenziale di maggiore produttività agricola. La tendenza è verso l’agrivoltaico, che può migliorare le rese delle colture nei climi caldi e fornire un reddito aggiuntivo agli agricoltori. I principali indicatori della domanda includono le politiche agricole, i finanziamenti alla ricerca e la disponibilità di terreni. Fino al 2035, si prevede che questo segmento cresca da una base ridotta, con progetti pilota che si ampliano.

Tra le principali aziende coinvolte figurano sviluppatori specializzati e fornitori di moduli come SunPower e REC Group. Tendenza attuale: emergente.

Principali tendenze: agrivoltaico che combina solare e agricoltura, ottimizzazione del suolo a uso duale, espansione di ricerca e progetti pilota, sovvenzioni e incentivi pubblici e strutture di montaggio specializzate.

Partecipanti rappresentativi: SunPower, REC Group, Canadian Solar, Trina Solar e JinkoSolar.

Principali operatori del mercato

Il panorama competitivo rimane concentrato attorno a grandi gruppi multinazionali con produzione integrata, ampia portata distributiva e capacità di certificazione della qualità più solide.

• JinkoSolar
• LONGi Green Energy
• Trina Solar
• Canadian Solar
• JA Solar
• First Solar
• Hanwha Q Cells
• Risen Energy
• GCL System Integration
• Astronergy
• REC Group
• SunPower

Questi operatori continuano a plasmare la disciplina dei prezzi, la pianificazione della capacità e gli aggiornamenti del mix di prodotti nelle principali regioni di consumo.

Dinamiche regionali

Asia-Pacifico (quota stimata: 55%)

L’Asia-Pacifico rimane il mercato più grande, guidato da Cina, India e Australia. I massicci progetti su scala industriale e la base produttiva della Cina dominano. Gli ambiziosi obiettivi sulle rinnovabili e le aste dell’India guidano la domanda. L’elevata irradianza solare e le politiche di sostegno dell’Australia favoriscono la crescita. La localizzazione della catena di fornitura e la leadership di costo sono fattori chiave. Direzione: dominante e in crescita.

Nord America (quota stimata: 18%)

Il Nord America, guidato dagli Stati Uniti, è un mercato importante sostenuto dall’Inflation Reduction Act e dai PPA aziendali. I progetti su scala industriale dominano, con una crescente adozione di moduli bifacciali e accumulo. I requisiti di contenuto locale stanno ridisegnando le catene di fornitura, favorendo la produzione nazionale. Direzione: crescita costante.

Europa (quota stimata: 15%)

Il mercato europeo è guidato da ambiziosi obiettivi di decarbonizzazione e aste. Germania, Spagna e Paesi Bassi sono in testa. Il sostegno politico e il calo dei costi guidano i progetti su scala industriale. Tuttavia, persistono la congestione della rete e le sfide autorizzative. La produzione locale è incoraggiata attraverso iniziative come il Consiglio europeo per la produzione solare. Direzione: crescita moderata.

America Latina (quota stimata: 7%)

L’America Latina, in particolare Brasile, Cile e Messico, è un mercato emergente con un elevato potenziale solare. Aste e PPA guidano i progetti su scala industriale. Rimangono volatilità economica e sfide di finanziamento, ma il calo dei costi e le politiche di sostegno stanno accelerando lo sviluppo. Direzione: crescita emergente.

Medio Oriente e Africa (quota stimata: 5%)

La regione del Medio Oriente e Africa ha un potenziale significativo, con paesi come Arabia Saudita, Emirati Arabi Uniti e Sudafrica che investono nel solare su larga scala. Il calo dei prezzi delle aste e l’abbondanza di terreni guidano la crescita. Tuttavia, l’instabilità politica e le lacune nelle infrastrutture di rete rappresentano sfide. Il solare fuori rete svolge inoltre un ruolo nell’elettrificazione rurale. Direzione: alto potenziale.

Prospettive di mercato (2026-2035)

Nello scenario di base, IndexBox stima un tasso di crescita annuo composto dell’8,2% per il mercato globale dei moduli fotovoltaici a terra nel periodo 2026-2035, portando l’indice di mercato a circa 220 entro il 2035 (2025=100).

Nota: le curve indicizzate sono utilizzate per confrontare le traiettorie degli scenari di medio termine quando i volumi assoluti completi non sono divulgati pubblicamente.

Per i dettagli metodologici completi e le tabelle di benchmark, consultare l’ultimo rapporto IndexBox sul mercato dei moduli fotovoltaici a terra.